Ile kapitału potrzeba na emeryturę?
Pytanie sprowadza się do jednego dzielenia: ile trzeba mieć odłożone, żeby wypłacać z tego określoną kwotę rocznie. Najczęściej używa się do tego reguły czterech procent, czyli założenia, że rocznie da się wyjmować około 4 procent początkowej wartości portfela. Odwrotność tej liczby to mnożnik 25, więc kapitał wychodzi jako dwudziestopięciokrotność rocznych wydatków. Kalkulator liczy też drugą stronę, czyli miesięczną wpłatę potrzebną do uzbierania tej kwoty.
Wzór i przykład
kapitał = wypłata miesięczna × 12 ÷ stopa wypłat
- Zakładamy wypłatę 4000 zł miesięcznie.
- Rocznie daje to 48 000 zł.
- Przy stopie 4 procent dzielimy 48 000 przez 0,04.
- Wychodzi 1 200 000 zł, czyli 25 rocznych wypłat.
- Żeby uzbierać tę kwotę w 25 lat przy realnej stopie zwrotu 5 procent, trzeba odkładać około 2 015 zł miesięcznie.
| Stopa wypłat | Mnożnik | Kapitał na 4000 zł miesięcznie |
|---|---|---|
| 3 procent | 33,3× | 1 600 000 zł |
| 3,5 procent | 28,6× | 1 371 429 zł |
| 4 procent | 25× | 1 200 000 zł |
| 5 procent | 20× | 960 000 zł |
| 6 procent | 16,7× | 800 000 zł |
Datę osiągnięcia wieku emerytalnego wyznaczy kalkulator wieku emerytalnego, wzrost kapitału pokaże kalkulator procentu składanego, a wpływ inflacji kalkulator inflacji.
Najczęstsze pytania
Ile kapitału potrzeba, żeby wypłacać 4000 zł miesięcznie?
Przy stopie wypłat 4 procent około 1 200 000 zł. Roczne wypłaty wynoszą 48 000 zł, a to podzielone przez 0,04 daje właśnie tę kwotę.
Co to jest reguła 4 procent?
Uproszczenie mówiące, że z portfela można rocznie wypłacać około 4 procent jego początkowej wartości. Odpowiada to kapitałowi równemu dwudziestopięciokrotności rocznych wydatków.
Ile trzeba odkładać miesięcznie, żeby uzbierać 1 200 000 zł?
Przy realnej stopie zwrotu 5 procent i horyzoncie 25 lat wychodzi około 2 015 zł miesięcznie, czyli 604 524 zł wpłat własnych. Reszta to wynik procentu składanego.
Dlaczego stopa zwrotu ma być realna?
Bo za 25 lat te same pieniądze kupią mniej. Licząc stopą po odjęciu inflacji, dostajemy kwotę wyrażoną w dzisiejszej sile nabywczej i nie trzeba osobno indeksować wydatków.
Czy niższa stopa wypłat oznacza bezpieczniejszy plan?
Zwykle tak, ale kosztem większego kapitału. Zejście z 4 do 3 procent podnosi wymaganą kwotę z 1 200 000 zł do 1 600 000 zł, czyli o jedną trzecią.